Desde 2021, pudemos observar uma curva de aumento na taxa Selic e a melhora da renda fixa. Mesmo que gradativa, os aumentos surpreenderam os investidores — chegando a taxa de 11,25% atualmente. Com o reunião do Copom (Comitê de Política Monetária), órgão do Banco Central, que define, a cada 45 dias, a taxa básica de juros da economia — a Selic, cortando a taxa em suas últimas reuniões, existe a expectativa de que ela caia ainda mais ao longo de 2024.
No entanto, até que ela volte a patamares baixos ainda existe um longo caminho a ser percorrido, abrindo espaço para que os investidores ainda possam aproveitar as altas taxas de juros da renda fixa. Com a discussão sobre a taxa Selic, acontece também a discussão sobre a inflação e o impacto negativo que ela tem nos investimentos quando ela está em altos patamares.
Qual a importância da taxa Selic para a inflação?
A taxa Selic também é chamada de “taxa mãe”, por nortear toda a política monetária do país e ser usada para conter as altas da inflação ou para incentivar o consumo.
A taxa representa o índice básico de juros da nossa economia. Assim, é possível dizer que ela influencia todas as taxas de juros do país — inclusive as que incidem nas operações de crédito, financiamentos, empréstimos e lucros sobre investimentos.
Como aproveitar a renda fixa com a Selic 11.25%?
Com a Selic nas alturas, boas opções de investimentos são os de renda fixa, que em sua maioria tem como balizador a taxa básica de juros. Confira algumas opções abaixo:
Tesouro IPCA
Este título é um ‘misto’ de pós-fixado e pré-fixado, ou seja, sua rentabilidade está atrelada ao IPCA (Índice de Preços para o Consumidor Amplo), índice que mede a inflação, além de oferecer uma taxa fixa de rendimento.
Tesouro Selic
Nesta modalidade, o investidor basicamente “empresta” uma determinada quantia ao Governo Federal para que ele possa investir em algumas áreas do Brasil, como em obras de infraestrutura, para adquirir equipamentos — além de ser um valor destinado aos custos do Estado.
Por este “empréstimo”, é combinada uma data na hora em que o investidor compra o título do tesouro direto para que ele receba o montante mais os juros do período — que podem ser medidos pela Taxa Selic, o IPCA ou uma taxa pré-fixada.
O risco deste título é bem baixo, já que se está emprestado dinheiro diretamente para o Tesouro Nacional, a instituição mais segura do país.
São aplicações com taxa de rentabilidade atrelada a um indexador da economia, como a taxa Selic e o CDI. Assim, o emissor paga um percentual deste índice, por exemplo, 120% do CDI ao ano.
CDB
Os CDBs (Certificado de Depósito Bancário) é outra opção para os avessos a risco, já que assim como a Poupança, tem a proteção do FGC. No entanto, na atual conjuntura econômica — com a Selic nas alturas, é possível se obter uma rentabilidade muito maior que a da poupança.
Ao aplicar em um CDB, você está investindo o seu capital em uma instituição bancária, que usará essa quantia para subsidiar empréstimos e financiamentos para seus clientes.
Vale lembrar que essa categoria de investimento é tributada pelo Imposto de Renda (IR). No entanto, mesmo com a tributação, o lucro que se obtém com o CDB ainda é superior à Poupança.
O rendimento da Selic gira em torno de 70% do Valor da Selic. Assim, com um CDB que paga 100% do CDI, você já tem um lucro superior à velha caderneta.
LCI e LCA
As Letras de Crédito Imobiliário (LCI) são aplicações financeiras diretamente ligadas ao mercado imobiliário. Além de ser mais rentável do que a Poupança, esse investimento ainda tem outro atrativo: a isenção de imposto.
Isso acontece porque o governo tem o intuito de fortalecer certas áreas econômicas no país e, por isso, beneficia certos investimentos com a isenção, como no caso da LCI e da Letra de Crédito do Agronegócio (LCA), outro setor de forte impacto econômico para o Brasil.
Além disso, esse investimento ainda tem a garantia do Fundo Garantidor de Créditos (FGC). No entanto, vale salientar que todo investimento requer contas, já que em alguns casos, um CDB ainda é mais rentável do que uma LCA mesmo pagando imposto. Por isso, lembre-se de fazer sempre fazer os cálculos.
Tesouro prefixado
Nesta modalidade, você tem uma rentabilidade anual fixada no ato da compra, ou seja, ao contratar este investimento, você sabe o quanto irá render até a data de resgate.
Quer saber mais sobre o cenário de investimentos? Então preencha este formulário que um assessor da BBI Capital entrará em contato para mostrar as aplicações disponíveis!